PK-Master-Planer: PKRente V112.5 (AHV-Corrected)

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PK Rente (jährlich fix):---
AHV Rente (proj. Start):---
= Einkommen Start p.a.:---
Soll-Bedarf Start:---
Privat-Kapital (Start):---
CHF erschöpft mit:---
Lücke bis --- J.:---
Bedarf für --- J.: --- BTC
ℹ️ Parameter-Erklärungen — Was bedeutet was? (klicken zum Öffnen)
🎂 Alter aktuell
Was: Dein heutiges Alter. Startpunkt der Zeitachse.
Auswirkung: Jüngeres Alter = mehr Zeit für BTC-Wachstum und Kapitalaufbau. Älteres Alter = kürzere Planungszeit.
Standard: 59 Jahre
🏁 Start Ruhestand (Jahr)
Was: Das Jahr, in dem du in Rente gehst und PK-Rente + AHV beziehst.
Auswirkung: Früherer Start = mehr Rentenjahre. Späterer Start = höhere AHV-Rente möglich.
⚠️ Schweiz: AHV-Referenzalter 65 (Art. 21 AHVG); Frauen: schrittweise Erhöhung, 65 ab Jahrgang 1964 (Übergangsbestimmungen AHV 21, Bst. a). Vorbezug frühestens ab 63 (Art. 40 AHVG). Frühpensionierung möglich ab ~58 je nach PK-Reglement (Art. 1i BVV 2).
Standard: 2027
📅 Lebenserwartung
Was: Das Alter bis zu dem das Szenario berechnet wird. Gerechnet wird bis und mit dem Jahr, in dem du dieses Alter erreichst (Lebenserwartung 90 → letzte Zeile mit 90 J.).
Auswirkung: Höheres Alter = mehr Jahre zu finanzieren. Schweizer Durchschnitt (Lebenserwartung bei Geburt 2025): Männer 82.7, Frauen 86.3 (BFS, Lebenserwartung). Für sichere Planung: 90-95 empfohlen.
Standard: 90 Jahre
📈 Inflation (% p.a.)
Auswirkung: +1% Inflation = deutlich höherer Gesamtbedarf (Zinseszins über 30+ Jahre). Schweizer Teuerung 1980–2025 im Mittel 1.5% pro Jahr (BFS, LIK); der Planer rechnet mit der Planungsannahme im Feld.
Standard: 2.0%
🏦 PK Rente p.a. (fix)
Was: Jährliche fixe Brutto-PK-Rente. Du beziehst das Kapital NICHT — du erhältst lebenslang eine Rente.
Auswirkung: Höhere Rente = weniger BTC nötig. Die PK-Rente ist die Basis deines Einkommens — bleibt aber nominal fix.
🇨🇭 Mindestumwandlungssatz BVG: 6.8% (obligatorisch, Art. 14 BVG, gilt 2025 und 2026). Überobligatorium bzw. umhüllender Satz: von der Kasse festgelegt (Art. 49 Abs. 2 BVG), Richtwert der Redaktion 5.0–5.5%; Durchschnitt 2025 im Alter 65: 5.22% (OAK BV 2025, Kap. 5.2). Bei CHF 600'000 PK: ca. CHF 30'000–41'000/Jahr (600'000 × 5.0 % bzw. × 6.8 %).
Standard: CHF 26'460/Jahr
👴 AHV Rente (ab 65)
Was: Projizierte AHV-Jahresrente ab 65 laut deinem AHV-Auszug. Wird ab 65 mit Inflation indexiert.
Auswirkung: Jeder CHF AHV reduziert den Entnahmebedarf aus BTC/Privatkapital direkt.
🇨🇭 Minimum 2025/2026: CHF 15'120/Jahr. Maximum: CHF 30'240/Jahr (44 Beitragsjahre + Maximaleinkommen), ohne 13. AHV-Rente. Quelle: AHV/IV-Merkblatt 1.2025
Standard: CHF 30'240/Jahr (AHV-Maximalrente)
💰 Bar-Reserven aktuell (CHF)
Was: Private Ersparnisse ausserhalb der PK (Säule 3a, Bankguthaben, Depot).
Auswirkung: Direkte Erhöhung des Gesamtvermögens. Wird mit Anlage-Zins verzinst bis zur Erschöpfung.
Standard: CHF 50'000
💹 Anlage-Zins ext. (% p.a.)
Was: Jährliche Rendite deiner privaten Ersparnisse.
Auswirkung: Bei CHF 50'000 und 3% über 20 Jahre: ~CHF 90'000 Endwert (50'000 × 1.03²⁰ = 90'306). Zinseszinseffekt wirkt stark über lange Zeiträume.
Standard: 3.0%
₿ BTC Price Cap (CHF)
Was: Maximaler Bitcoin-Preis laut Power Law Modell (obere Grenze). Ab diesem Preis wird BTC nicht teurer angesetzt.
Auswirkung: Niedrigerer Cap = mehr BTC nötig (konservativ). Höherer Cap = weniger BTC nötig (optimistisch). Das Power Law (hier nach Santostasi & Perrenod 2026) beschreibt logarithmisches Bitcoin-Wachstum.
⚠️ BTC wird im Modell als crash-immun behandelt. In der Realität kann BTC bei Marktcrashs ebenfalls stark fallen.
Standard: CHF 800'000
🎯 Wunschrente (Basis heute)
Was: Gewünschtes Jahreseinkommen in heutigen Franken. Wird jährlich mit Inflation erhöht. Brutto: Steuern (Einkommenssteuer auf PK-Rente und AHV, Vermögenssteuer) gehören in diesen Betrag, denn die Renten werden brutto davon abgezogen.
Auswirkung: Wichtigster Parameter. Jede CHF 10'000 Erhöhung bedeutet über 30 Jahre ca. CHF 400'000 mehr Kapitalbedarf (Summe der Entnahmen bei 2.0 % Teuerung, ohne Rendite: 10'000 × (1.02³⁰ − 1) / 0.02 ≈ 405'700). Die Lücke zwischen Wunschrente und PK+AHV muss durch BTC/Privatkapital gedeckt werden.
🇨🇭 Faustregel, keine amtliche Grösse: 70–80 % des letzten Bruttolohns; wie viel AHV und PK-Rente davon decken, hängt von Lohn und Kasse ab.
Standard: CHF 90'000/Jahr

Alle Werte sind Schätzungen und Bildungszwecken. Keine Anlageberatung.

Balken = jährliche Einkommensquellen ▮ PK-Rente (fix, nominal) ▮ AHV (ab 65, indexiert) ▮ Privat-Kapital ▮ BTC Entnahme ⎯⎯ Wunschrente (indexiert) ⋯ BTC Bestand (rechte Achse)
JahrAlterBedarfPK-RenteAHVLücke aus VermögenPrivat-KapitalBTC FloorBTC StückBTC Entnahme CHFStatus
Status-Legende:   ✅ PK-Rente + AHV decken den Bedarf vollständig  |  🔵 Lücke vorhanden, aber Privat-Kapital oder BTC noch verfügbar  |  ⚠️ Kapital erschöpft – Deckungslücke nicht mehr gedeckt
HINWEIS: Simulation Rentenfluss. AHV-Nominalwert ab 65 fixiert, danach indexiert. Planung via BTC Power Law Floor, mit Wechselkurs und USD-Abwertung in CHF umgerechnet. Keine Haftung.
Nächster Schritt
Letzter Schritt: Inflationsschutz einbauen
Deine Entnahmen steigen jedes Jahr. Wie lange haelt das Kapital? Die Analyse zeigt es klar.
Zur Inflationsanalyse →
🔢 Wie wird gerechnet? — Methodik & Formeln ▼

Dieser Planer verwendet das Rentenmodell: Das PK-Kapital wird nicht bezogen — die Pensionskasse zahlt lebenslang eine fixe monatliche Rente. Im Gegensatz zum Kapitalbezug bleibt die Rente nominal gleich und verliert real an Kaufkraft.

1. PK-Rente: Nominal fix, real sinkend

PK-Rente(Jahr t) = PK-Rente(Nominal) = konstant
# Keine Teuerungsanpassung! Realwert sinkt jährlich.

Bei 2.0% Inflation verliert eine fixe Rente von CHF 75'000 in 20 Jahren rund 33% Kaufkraft (1 − 1/1.02²⁰ = 32.7 %) — sie kauft dann real nur noch CHF 50'000 ein. Das ist der entscheidende Unterschied zum Kapitalbezug-Modell (Planer A).

2. Inflationierter Bedarf

Bedarf(Jahr t) = Wunschrente × (1 + Inflation/100)^(t − aktuelles Jahr)

Der Lebensstil (Wunschrente in heutigem Geld) wird jährlich teurer. Stefan Hofer möchte CHF 90'000 heute — nach 20 Jahren ≈ CHF 133'700 (bei 2.0% Inflation). Die PK-Rente bleibt fix, der Bedarf wächst: die Schere öffnet sich.

3. AHV-Rente (ab Alter 65, indexiert)

AHV(Alter a) = AHV-Rente × (1 + Inflation/100)^(a − 65) [wenn a ≥ 65]

Im Gegensatz zur PK-Rente wird die AHV im Modell mit der Inflation indexiert (in Wirklichkeit nach dem Mischindex: Mittel aus Lohnindex und Landesindex der Konsumentenpreise, beide vom BFS, Art. 33ter AHVG). Bei Frühpensionierung besteht eine AHV-Lücke: Stefan Hofer (Rente ab 60) wartet 5 Jahre ohne AHV.

4. Einkommenslücke berechnen

Einkommenslücke = max(0, Bedarf − PK-Rente − AHV)

Beispiel Stefan Hofer (Rentenbeginn ein Jahr nach heute, Alter 60): Bedarf ≈ CHF 91'800 (= 90'000 × 1.02¹) | PK-Rente CHF 26'460 | AHV noch 0 → Lücke = CHF 65'340. Ab 65 mit AHV (CHF 30'240): Lücke würde je nach Inflation und Wunschrente sinken oder anwachsen.

5. Entnahmereihenfolge

1. Privat-Kapital (Bar-Reserven, Ersparnisse) — bis erschöpft
2. Bitcoin — wird anteilig zum Power-Law-Preis verkauft

Im Rentenmodell gibt es keine PK-Cash-Reserve (das Kapital bleibt in der Kasse). Der private Puffer und Bitcoin schliessen die Einkommenslücke — solange sie reichen.

6. Bitcoin Power Law & Binary Search

Median(Jahr) = 10^(−16.509 + 5.690 × log10(Tage seit 3.1.2009))
Kurs(Jahr) = CHF/USD heute × (1 − USD-Abwertung)^(Jahr − heute)
BTC-Preis(Jahr) = min(0.34 × Median(Jahr) × Kurs(Jahr), Cap) # Floor in CHF · Santostasi & Perrenod 2026

BTC benötigt: Suche 0–100 BTC bis keine Lücke mehr besteht
# 40 Iterationen binärer Suche → Präzision 0.0001 BTC

Gleiche Methodik wie Planer A: Der Power-Law-Preis dient als «Planungspreis» für den Verkauf von Bitcoin. Die binäre Suche findet automatisch, wie viele BTC heute nötig sind, damit das Kapital bis zur Lebenserwartung reicht.

Grenzen dieses Modells: Die PK-Rente wird im echten Leben nur nach den finanziellen Möglichkeiten der Kasse an die Teuerung angepasst; das oberste Organ entscheidet jährlich darüber (Art. 36 Abs. 2 BVG). Der Planer rechnet sie deshalb fix (ein Teuerungsausgleich ist nicht garantiert). Das Power Law ist ein empirisches Modell — kein Preisversprechen. AHV-Werte werden nicht automatisch mit dem offiziellen Mischindex angepasst. → Vollständige Quellen & Annahmen auf methodik.html